Fondovi kao alternativa štednom računu?

Za kratkoročne rezerve, odnosno za izdvajanje gnijezda, činjenica da je zarada koja se generira manja nije toliko važna. Međutim, u slučaju dugoročnog ulaganja usmjerenog na akumulaciju bogatstva, mnogo su značajnije niže zarade i znatno veća inflacija. I ne nazire se kraj. Za tradicionalne štediše to znači da moraju tražiti alternativne oblike štednje ako žele povećati svoj potencijal zarade – uz prihvaćanje veće razine rizika. U protekloj godini zabilježen je jasan trend prema vrijednosnim papirima ili fondovima. Međutim, ljudi često imaju određeni stupanj nesigurnosti kada je riječ o ovom novom obliku ulaganja, što često dovodi do pitanja:

"Štedni računi pokriveni su sustavom osiguranja depozita, ali što se događa ako društvo fonda postane nesolventno?"

Budući da su fondovi odvojena imovina, oni također nude zaštitu u takvom slučaju. Prema austrijskom Zakonu o investicijskim fondovima, sredstva su strogo odvojena od ostale imovine društva fonda. To znači da su imovina fonda i mogućnost pristupa njima očuvani za vlasnike udjela čak i ako društvo fonda ili skrbnička banka bankrotiraju. Zakon o investicijskim fondovima savezni je zakon koji uređuje odnos između ulagača i investicijskih društava. Njime se osigurava pravni okvir za upravljanje sredstvima. I prvenstveno se fokusira na zaštitu ulagača.

"Nisu li fondovi samo za bogate ljude?"

Mnogi korisnici štednih računa misle da možete ulagati samo u sredstva s velikim iznosima kapitala. Ovo je zabluda koju treba razjasniti: moguće je ulagati počevši od vrlo malih iznosa mjesečno – iako je također moguće započeti s nešto većim iznosom, naravno. Dakle, štednja temeljena na fondovima funkcionira čak i s malim iznosima!

"Nisu li ulaganja u fondove rizična?"

Svakako je važno imati štedni račun na raspolaganju za hitne slučajeve, odnosno za kratkoročna ulaganja. Ali je li pametno staviti sva jaja u jednu košaru? Isto vrijedi i za investicijske fondove. Samo široka diverzifikacija u mnogo različitih klasa imovine, tržišta, sektora i valuta može smanjiti rizik na razumnu razinu. Naravno, međutim, kapitalni gubici nikada se ne mogu u potpunosti isključiti.

Upravljanje fondovima usmjereno je na smanjenje fluktuacija zarade raspodjelom imovine u različite oblike ulaganja. Stoga se portfelj sastoji od velikog broja vrijednosnih papira različitih izdavatelja i iz širokog raspona sektora. U slučaju međunarodnih portfelja, vrijednosni papiri iz različitih zemalja i u različitim valutama pomažu u podršci diverzifikaciji rizika. Fondovi Raiffeisen Capital Managementa u velikoj se mjeri pridržavaju ovog principa diverzifikacije jer mogu kombinirati niz različitih vrijednosnih papira. Dakle, opseg fluktuacija cijena ovisi i o vrsti i sastavu fonda.

"Ne znam dovoljno o financijskim tržištima i nemam vremena baviti se njima!"

Investicijski fond je vrlo moderan oblik ulaganja jer se temelji na radu profesionalaca: Potrebno je iskustvo za ulaganje novca u dionice, obveznice ili nekretnine s fondovima. Upravitelji fondova s odgovarajućim stručnim znanjem prate i analiziraju tržišta kapitala. Vrlo pažljivo ispituju sektore, zemlje i tvrtke. Tako rezultirajući odabir vrijednosnih papira te kontinuirano praćenje i optimizaciju portfelja fonda obavljaju stručnjaci. To omogućuje optimalno smanjenje pojedinačnog sigurnosnog rizika. Međutim, tržišne fluktuacije cijena također mogu dovesti do kapitalnih gubitaka.